Les «BRICS», qui ne comprenaient à l'origine que le Brésil, la Russie, l'Inde, la Chine et l'Afrique du Sud, se sont associés dans le cadre d'une initiative visant à créer un système de paiement unifié en s'appuyant sur les technologies novatrices des monnaies numériques et de la blockchain. Cette démarche ambitieuse ne constitue pas seulement une avancée technologique ; elle représente également une manœuvre stratégique visant à renforcer l'autonomie financière, à réduire leur dépendance à l'égard des monnaies dominantes comme le dollar américain et à contourner les réseaux bancaires traditionnels tels que SWIFT, qui constitue une source de vulnérabilité pour ces nations en raison des tensions géopolitiques.
Cette inititative ne peut être sous-estimée. Collectivement, les BRICS représentent une part substantielle de la population et de la production économique mondiales. Leurs économies sont en forte croissance et ont la main mise sur une proportion élevée des matières premières mondiales. En proposant un système de paiement basé sur les monnaies numériques et la technologie blockchain, le bloc des BRICS se positionne à l'avant-garde de l'innovation financière, visant à créer une infrastructure financière mondiale plus inclusive, plus efficace et plus sûre. Cette initiative reflète une tendance plus large à la dédollarisation et à la recherche de canaux financiers alternatifs capables de soutenir les besoins dynamiques des économies émergentes et d'assurer leur résilience face aux chocs et manipulations externes, ainsi qu'aux éventuels effondrements des relations géopolitiques.
Source: Forbes, Statista
Réduire la dépendance à l'égard des systèmes financiers occidentaux
L'ambition collective de réduire la dépendance à l'égard des systèmes financiers occidentaux établis, en particulier la prédominance du dollar américain dans le commerce international et le réseau bancaire SWIFT, est probablement le moteur le plus puissant de cette initiative. Le rôle du dollar américain en tant que principale monnaie de réserve mondiale et l'utilisation généralisée de SWIFT pour la messagerie financière internationale ont conféré aux pays occidentaux, et notamment aux États-Unis, un pouvoir économique considérable. Cette influence s'est manifestée par des sanctions et d'autres mesures économiques susceptibles d'avoir un impact négatif sur les pays destinataires. L'exclusion de plusieurs banques russes du réseau SWIFT par l'Union européenne en mars 2022, en réponse à des tensions géopolitiques, a souligné la vulnérabilité de la dépendance à l'égard d'une infrastructure financière dont l'accès peut être motivé par des considérations politiques. Toutefois, cette décision ne vise pas seulement à réduire la dépendance, mais aussi à affirmer un rôle plus important sur la scène mondiale, reflétant leur puissance économique et leur influence géopolitique.
Un autre aspect essentiel de la volonté du système de paiement des BRICS est le désir de favoriser des transactions mondiales plus fluides et plus rentables. Les mécanismes traditionnels de paiement transfrontalier peuvent être lents, coûteux et chargés d'obstacles réglementaires. En tirant parti des monnaies numériques et de la technologie blockchain, les pays des BRICS espèrent rationaliser ces processus, en réduisant considérablement les coûts et les délais de transaction. Cette efficacité pourrait stimuler les flux commerciaux et d'investissement au sein du bloc BRICS et avec d'autres nations, favorisant une plus grande intégration et coopération économiques.
Source: Visual Capitalist 2023
Défis à relever
Malgré les aspects prometteurs de cette initiative, il reste des défis importants à relever. L'un d'entre eux consiste à garantir l'interopérabilité entre les différentes monnaies numériques et les différents systèmes de paiement nationaux. Les normes techniques, les réglementations et les cadres opérationnels des monnaies numériques et des systèmes de paiement de chaque pays des BRICS devront être harmonisés pour permettre des transactions transfrontalières transparentes. Cela implique une intégration technique complexe et un alignement réglementaire pour garantir la compatibilité et l'efficacité. Deuxièmement, naviguer dans les paysages réglementaires des différents pays représente un défi de taille. Chaque nation des BRICS possède son propre ensemble de réglementations financières, de normes de conformité et de cadres juridiques régissant les monnaies numériques et la technologie blockchain. L'alignement de ces environnements réglementaires disparates pour faciliter un système de paiement unifié nécessitera une collaboration et des négociations approfondies.
En outre, comme pour tout système financier numérique, il est primordial de garantir la sécurité et la confidentialité des transactions. Le système doit être conçu pour se protéger contre les cybermenaces, la fraude et les accès non autorisés, tout en respectant la vie privée des utilisateurs et en adhérant aux lois sur la protection des données en vigueur dans les différentes juridictions. Le défi de la sécurité ne fera que croître en importance dans les années à venir avec l'avènement de l'informatique quantique, ce contre quoi les projets de crypto-monnaies existants s'efforcent déjà de se protéger.
Au-delà de ses avantages immédiats pour les pays des BRICS, la mise en place d'un nouveau système de paiement a des implications majeures pour la dynamique du pouvoir économique mondial. Il remet directement en question la domination du dollar américain et des institutions financières traditionnelles, signalant une évolution vers un monde financier plus multipolaire. Cette évolution pourrait permettre à d'autres économies émergentes et blocs régionaux d'explorer d'autres systèmes financiers et d'autres monnaies, ce qui pourrait conduire à un paysage économique mondial plus diversifié et plus équilibré.
L'évolution vers la dédollarisation et le développement de systèmes financiers indépendants par des groupes tels que les BRICS pourrait donner le coup d'envoi d'une réévaluation des dépendances et des alliances économiques mondiales. Les pays cherchant de plus en plus à réduire leur exposition aux risques géopolitiques et aux sanctions économiques, nous pourrions assister à une fragmentation du système financier mondial en de multiples réseaux financiers plus régionaux. Cela pourrait favoriser un plus grand degré d'autonomie financière et de résilience parmi les marchés émergents et les économies en développement, accélérant encore le passage à une économie mondiale multipolaire.
Considérations politiques et stratégiques
Au-delà des obstacles techniques et réglementaires, l'initiative est confrontée à des défis politiques et stratégiques potentiels. L'ambition de réduire la dépendance à l'égard du dollar américain et de contourner les réseaux financiers traditionnels tels que SWIFT risque de se heurter au scepticisme et à la résistance des institutions financières mondiales et des puissances occidentales. Ces entités ont tout intérêt à maintenir le statu quo, où le dollar américain joue un rôle central dans la finance mondiale, et pourraient considérer le système de paiement des BRICS comme une menace pour leur domination financière. Il convient de noter que si les États-Unis sont réputés pour leur puissance militaire, leur arme la plus puissante au cours des dernières décennies a été le billet vert, et l'on ne peut jamais être sûr de la réaction d'une nation qui a ouvert la voie pendant si longtemps lorsqu'elle se retrouve le dos au mur. Les implications géopolitiques de la création d'un système de paiement mondial alternatif ne peuvent être négligées. L'initiative est susceptible d'exacerber les tensions déjà croissantes entre certains pays des BRICS et les pays occidentaux, ce qui pourrait déboucher sur des conflits diplomatiques ou des sanctions économiques. C'est précisément cet équilibre délicat des relations internationales qui pourrait influencer la volonté d'autres pays de s'engager ou de soutenir le système de paiement des BRICS, ce qui aurait un impact sur son adoption et son efficacité à l'échelle mondiale.
Développements et expansions futurs
Le système de paiement des BRICS est prêt pour d'importants développements futurs, en particulier avec l'intégration potentielle de nouvelles technologies. La blockchain a posé les bases, mais les avancées en matière d'intelligence artificielle, d'informatique quantique et de cybersécurité pourraient encore améliorer l'efficacité, la sécurité et l'évolutivité du système. À mesure que ces technologies évoluent, elles pourraient permettre au système BRICS de traiter les transactions plus rapidement, avec une plus grande transparence et une moindre vulnérabilité aux cybermenaces. Une autre perspective intéressante est l'expansion potentielle du système. Actuellement concentré sur les nations BRICS, qui ont récemment ajouté 5 nouveaux membres, il existe une réelle possibilité pour d'autres pays à la recherche d'alternatives au système financier dominé par le dollar, de se joindre à cette nouvelle alliance économique. De telles expansions pourraient transformer le système de paiement des BRICS en une plateforme mondiale pour le commerce international et les transactions financières.
En outre, le succès du système de paiement des BRICS repose sur une coopération sans faille entre les nations membres. Ce mouvement vers une plus grande indépendance financière et un ordre économique mondial équilibré a de bonnes chances de réussir, car il semble s'agir d'une cause facile à soutenir. Il souligne l'importance de diversifier la dépendance économique, de favoriser la résistance aux chocs extérieurs et de permettre aux nations de participer plus équitablement au marché mondial. Le système de paiement des BRICS est une étape vers un avenir où les transactions financières ne sont plus liées aux intérêts de quelques-uns, mais sont au contraire guidées par la volonté collective d'un groupe de nations plus diversifié.
Implications pour les crypto-monnaies et la blockchain
Par ailleurs, cette décision constitue un appui significatif en faveur de la cryptographie et de la blockchain, avec de vastes implications pour l'ensemble de ces secteurs.
Non seulement elle met en évidence l'acceptation croissante et l'intérêt institutionnel pour la blockchain et les crypto-monnaies, mais elle sert également de catalyseur pour davantage d'innovation, d'adoption et d'investissement dans l'espace. Pour les partisans des crypto-monnaies, cet engagement des pays BRICS dans la technologie blockchain confère une légitimité substantielle à ce domaine, qu'ils attendaient depuis longtemps, et intervient quelques mois seulement après que le bitcoin ait été reconnu comme une classe d'actifs par la SEC par le biais du Spot Bitcoin ETF. L'adoption de ces technologies dans le cadre d'une initiative financière internationale majeure indique au monde entier que la blockchain et les crypto-monnaies offrent des solutions viables aux défis économiques du monde réel. Cette approbation pourrait encourager d'autres pays et sociétés multinationales à explorer et à adopter la blockchain et les monnaies numériques, élargissant ainsi l'acceptation et l'application de la technologie, créant un effet boule de neige d'adoption. Cela pourrait à son tour attirer davantage d'investisseurs particuliers et institutionnels, stimulant ainsi l'investissement dans les startups et les projets liés à la blockchain. Ces innovations profitent à l'ensemble de l'écosystème de la blockchain, élargissant encore davantage les limites des possibilités offertes par les technologies de registres distribués.
Source: Precedence Research