Rothschild & Co annonce la finalisation de la levée du fonds Five Arrows Debt Partners III (FADP III), son troisième fonds de dette privée européen. Avec une collecte de 1,4 milliard d’euros, FADP III surpasse son objectif initial ainsi que la taille du précédent fonds (655 millions d’euros). Ce montant a été levé auprès d’une large palette d’investisseurs internationaux: compagnies d’assurance, fonds de pension, asset managers, family offices et investisseurs privés. Depuis la création des activités de Merchant Banking par Rothschild & Co en 2009, il s’agit du 19e fonds qui dépasse son objectif de collecte. Le total des actifs sous gestion de Rothschild & Co Merchant Banking dépasse désormais les 17 milliards d’euros, déployés à travers les activités de capital investissement et de dette privée.

FADP III propose des solutions de financement sur mesure destinées aux PME européennes et couvre l’intégralité de la structure de capital: prêts unitranche, instruments juniors (second lien, mezzanine et PIK) et preferred equity. FADP III s'adresse non seulement aux fonds de capital investissement lors de leurs opérations de rachat, de croissance externe et de recapitalisation, mais également à des entreprises familiales ou à des entrepreneurs dans des situations d'acquisition, de levée de capital, de refinancement ou de restructuration d'actionnariat.

FADP III s’inscrit dans la continuité des deux fonds précédents, Five Arrows Direct Lending et Five Arrows Credit Solutions, tous deux co-dirigés par Edouard Veber et Martin Hook. Ils sont entourés d’une équipe d’investissement expérimentée répartie entre Londres, Paris et Luxembourg. La dynamique du fonds est très positive, plus de 40% des montants engagés ayant déjà été investis à travers 11 transactions au couple risque-rendement très attractif. Ces transactions ont toutes été réalisées dans les secteurs clefs identifiés et plébiscités par l’équipe depuis sa création en 2013 (santé, éducation, logiciels, data, services aux entreprises et services financiers).

Edouard Veber et Martin Hook, tous deux en charge de l’activité du fonds, ont déclaré: «Nous sommes reconnaissants de la fidélité de nos investisseurs historiques et de la confiance témoignée par nos nouveaux investisseurs. Nous sommes particulièrement heureux de voir qu’une très grande partie des investisseurs de nos fonds précédents, et de la plateforme Merchant Banking en général, nous ont une nouvelle fois accordé leur confiance.
Nous sommes convaincus que la combinaison d'une équipe très expérimentée, d'une stratégie d'investissement claire et éprouvée ainsi que la contribution du réseau de Rothschild & Co, explique le succès rencontré par FADP III lors de cette levée auprès d’investisseurs de premier plan. Tout comme les autres fonds de la plateforme Merchant Banking, FADP III a vocation à pleinement intégrer les sujets ESG de manière proactive et à avoir un impact social positif. Cette dimension est stratégique pour l’ensemble du groupe Rothschild & Co.»